Advanced Options Trading Den modifiserte Butterfly Spread. Flertallet av enkeltpersoner som handler alternativer starter bare å kjøpe samtaler og legger for å utnytte en beslutning om markedstidsbestemmelse, eller kanskje skrive dekket samtaler i et forsøk på å generere inntekt. Interessant, jo lenger en næringsdrivende forblir i alternativ handelsspillet, desto mer sannsynlig er han eller hun å migrere vekk fra disse to mest grunnleggende strategiene og å dykke inn i strategier som gir unike muligheter. En strategi som er ganske populær blant erfarne alternativhandlere, er kjent som butterfly spread. Denne strategien tillater en næringsdrivende for å inngå handel med høy sannsynlighet for fortjeneste, høyt potensial og begrenset risiko I denne artikkelen vil vi gå utover den grunnleggende sommerfuglbredden og se på en strategi kjent som den modifiserte sommerfuglen. Den grunnleggende sommerfugl spre seg Før du ser på den modifiserte versjon av sommerfugl spredt, la s gjøre en rask anmeldelse av grunnleggende butterfly spredning Den grunnleggende sommerfuglen kan skrives inn ved hjelp av samtaler eller setter i forholdet 1 til 2 av 1 Dette betyr at hvis en forhandler bruker samtaler, vil han kjøpe en samtale til en bestemt utsalgspris selge to samtaler med høyere strykpris og kjøpe enda en samtale med en enda høyere strykpris. Når Ved hjelp av putter kjøper en næringsdrivende en satt til en bestemt aksjekurs, selger to putter til en lavere aksjekurs og kjøper en gang til en enda lavere pris. Vanligvis er prisen på det solgte alternativet nært til den faktiske prisen på den underliggende Sikkerhet med de andre streiker over og under dagens pris Dette skaper en nøytral handel der handelsmannen tjener penger dersom den underliggende sikkerheten forblir innenfor et bestemt prisklasse over og under dagens pris. Den grunnleggende sommerfuglen kan også brukes som retningsmessig handel ved å gjøre to eller flere av streikprisene langt utover den nåværende prisen på den underliggende sikkerheten. Lær mer om grunnleggende sommerfugtspreder i Angi fortjenestefeller med sommerfuglespreder Figur 1 viser risikokurver for en standard på-penger eller nøytral, sommerfugl spredt Figur 2 viser risikokurver for en utvalgt sommerfuglspredning ved hjelp av anropsalternativer. Figur 1 Risikokurver for en pengepremie, eller nøytral, sommerfuglspredning. Source Optionetics Platinum. Figure 2 Risikokurver for en out-of-the-money sommerfugl spread. Source Optionetics Platinum. Both av standard butterfly trades vist i figurene 1 og 2 nyte en relativt lav og fast dollar risiko, et bredt spekter av profitt potensial og mulighet for høy avkastning. Å gå videre til den modifiserte sommerfuglen Den modifiserte sommerfuglbredden er forskjellig fra den grunnleggende sommerfuglen som spredes på flere viktige måter. 1 Puttene handles for å skape en bullish handel og samtaler handles for å skape en bearish handel.2 Alternativene handles ikke i 1x2x1-mote, men i et forhold på 1x3x2.3 I motsetning til en grunnleggende sommerfugl som har to breakevenpriser og en rekke profittpotensiale, har den modifiserte sommerfuglen bare en breakeven-pris som vanligvis er ute - av dem oney Dette skaper en pute til handelsmannen.4 En negativ assosiert med den modifiserte sommerfuglen versus standard sommerfuglen mens standardfargelen sprer seg nesten alltid, innebærer et gunstig forhold mellom belønning og risiko, den modifiserte sommerfuglspredningen utgjør nesten alltid en stor dollarrisiko i forhold til Det maksimale fortjenestepotensialet Selvfølgelig er det en advarsel at hvis en endret sommerfugl spredes riktig, vil den underliggende sikkerheten måtte flytte en stor avstand for å nå området med maksimalt mulig tap. Dette gir varselhandlerne mye plass å handle før det verste fallet utfolder seg. Figur 3 viser risikokurver for en modifisert sommerfuglspredning. Den underliggende sikkerheten handler på 194 34 a aksje. Denne handelen involverer. - Kjøper en 195 aksjekurs. - Selger tre 190 aksjekurser . - Kjøp to 175 slagpris setter. Figur 3 Risikokurver for en modifisert sommerfugl spread. Source Optionetics Platinum. A god tommelfingerregel er å legge inn en endret butte rfly fire til seks uker før opsjonsutløpet Som sådan har hver av alternativene i dette eksemplet 42 dager eller seks uker igjen til utløpet. Merk den unike konstruksjonen av denne handelen En pengepremie satt 195 aksjekurs er kjøpt, tre setter selges til en strykpris som er fem poeng lavere 190 strike pris og to flere putter er kjøpt til en stryk pris 20 poeng lavere 175 strike price. There er flere viktige ting å merke seg om denne trade.1 Den nåværende prisen på den underliggende aksjen er 194 34,2 Breakeven-prisen er 184 91 Med andre ord er det 9 57 poeng 4 9 av nedsidebeskyttelse Så lenge den underliggende sikkerheten gjør noe i tillegg til å falle med 4 9 eller mer, vil denne handel vise en fortjeneste.3 Maksimum Risiko er 1 982 Dette representerer også den kapitalmengden som en næringsdrivende trenger for å komme inn i handel. Heldigvis vil denne størrelsen på tap bare realiseres dersom næringsdrivende holdt denne stillingen til utløpet og den underliggende aksjen handlede med 175 aksjer eller mindre på det tidspunktet.4 Maksimalt fortjenestepotensial på denne handelen er 1,018 Hvis dette oppnås vil dette gi en avkastning på 51 på investeringen Realistisk vil den eneste måten å oppnå dette nivået på fortjeneste være hvis den underliggende sikkerheten stengte på nøyaktig 190 aksjer på dagen for opsjonsutløpet.5 Profittpotensialet er 518 til enhver aksjekurs over 195-26 om seks uker. Kriterier for å vurdere når du velger en endret butterfly-spredning De tre viktigste kriteriene for å se på når man vurderer en modifisert sommerfugl, er spredt .1 Maksimal dollarrisiko.3 Sannsynlighet for fortjeneste. Dessverre er det ingen optimal formel for veving av disse tre nøkkelkriteriene sammen, så noen tolkning hos den næringsdrivende er alltid involvert. Noen kan foretrekke en høyere potensiell avkastning mens andre kan legg større vekt på sannsynligheten for fortjeneste Også ulike handelsfolk har ulike nivåer av risikotoleranse. På samme måte er handelsmenn med større kontoer bedre i stand til å godta handel med høyere maksimalt potensielt tap enn handelsmenn med mindre kontoer. Hver potensiell handel vil ha sitt eget unike sett med belønningskriterier. For eksempel kan en næringsdrivende vurderer to mulige handler finne ut at en handel har en sannsynlighet for fortjeneste på 60 og en forventet avkastning av 25, mens den andre kan ha en sannsynlighet for fortjeneste på 80, men en forventet avkastning på bare 12. I dette tilfellet må handelsmannen avgjøre om han eller hun legger større vekt på potensiell avkastning eller sannsynlighet for fortjeneste også hvis en handel har et mye større maksimalt risikokapitalkrav enn det andre, må dette også tas i betraktning. Sammendragsalternativer gir handelsmenn stor fleksibilitet til å utnytte en posisjon med unike belønning-til-risikoparakteristikker. Den modifiserte butterfly-spredningen passer inn i denne verdenen Alert-forhandlere hvem vet hva du skal se etter og hvem som er villig og i stand til å handle for å justere en handel eller kutte tap hvis behovet oppstår, kan kanskje finne mange høy sannsynlighet modifiserte sommerfuglmuligheter. m maksimal mengde penger USA kan låne Gjeldstaket ble opprettet under Second Liberty Bond Act. Renten der et depotinstitusjon gir midler opprettholdt i Federal Reserve til en annen depotinstitusjon.1 Et statistisk mål for spredning av avkastning for en gitt sikkerhets - eller markedsindeks. Volatilitet kan enten måles. En handling vedtok den amerikanske kongressen i 1933 som bankloven, som forbyde kommersielle banker å delta i investeringen. Nonfarm lønn refererer til enhver jobb utenfor gårder, private husholdninger og nonprofit sektor Den amerikanske presidium for arbeid. Den valuta forkortelse eller valutasymbol for den indiske rupee INR, valutaen til India Rupee består av 1.Articles Investing Swing - og Day-Trading Advanced Strategies. Swing og Day-Trading Advanced Strategier. De fleste eksempler du ser vanligvis involverer single option kontrakter, for klarhetens skyld. Swing og day trading trenger ikke nødvendigvis å være grense Spesielt når opsjonspremienivået er ganske lavt, bruker flere kontrakter sparing på megleravgifter, samtidig som det øker profittpotensialet. Videre utvider bruken av flere kontrakter ditt strategiske potensial for svinghandel, inkludert å ta delvis fortjeneste mens holde resten av en stilling åpen og utvide swing trading til mer avanserte alternativer strategier som straddles og spreads. For eksempel, et populært online meglerfirma Charles Schwab kostnader 9 95 for en enkelt alternativ handel, pluss 0 75 per kontrakt. når flere kontrakter er involvert, er besparelsene betydelige. Antall opsjoner. På fem kontrakter er kostnaden per opsjon bare 2 54 Så store transaksjonskostnadsbesparelser skal realiseres ved handel i flere opsjonsavtaler. Men det er andre og flere viktige grunner til å bruke flere kontrakter Det gir fleksibilitet til sving - og daghandelsstrategier Eksempel på hvordan du kan variere y Våre strategier med flere kontrakter inkluderer. Ta delvis fortjeneste I mange tilfeller når swing handler utføres, møter du et dilemma. Tar du fortjenesten selv når installasjonssignaler ikke er tilstede eller venter du fordi ingen system er perfekt, vil du til tider savne Profittmuligheter ved å vente en dag for lenge Men med bruk av flere kontrakter kan du selge en del av beholdningene dine og holde balansen i posisjonen. Når fortjenesten er eksepsjonell, gjør dette deg i stand til å tjene penger på hele stillingen, samtidig som du beholder en del i spill og venter på oppsettesignalet. Offentlig trening Som innehaver av en lang samtale har du rett til å trene eller å selge. For eksempel, hvis du er svinghandel på en aksje du kanskje vil eie, åpner flere kontrakter mulighet for å kombinere strategier Du kan selge en del av den overordnede posisjonen for å få en fortjeneste på swing-handel og utøve resten. Denne strategien er verdifull når du innser at aksjen solgte til en god pris av ew dager tidligere Med en lang samtale i hånden kan du kjøpe til den slående prisen og deretter holde aksjen på lang sikt eller gå tilbake til en overbygd samtalestrategi. For eksempel, legg til flere opsjons kontrakter i tider med prismoment fra tid til annen , en aksjekurs beveger seg ikke bare i en retning, men får momentum. For eksempel kan du bare åpne en enkelt kontraktsposisjon bare for senere å få et nytt oppsettssignal som går i samme retning. Du kan bare vente trenden eller kjøpe ekstra opsjonskontrakter basert på sterk momentum i aksjens pris. Flere kontrakter gir deg større fleksibilitet i et sving - eller daghandelsprogram, samtidig som du også kan utføre handler for svært lite tilleggskostnad. En annen interessant vri innebærer å kombinere en swing - handelsstrategi med dekket samtaler. En av de store fordelene ved å bruke alternativer i stedet for lager er at du kan bruke putter i stedet for høyrisikokorting av lager. Men det er et speilstrategi for dette, og det innebærer å bruke covere d kalles i stedet for å kjøpe putter Hvis du ikke eier aksjer på lager og du når et salgsoppsettpunkt, er det åpenbare trekk å kjøpe putter Da, når aksjen faller, blir puten lønnsomt. Men hvis du også eier aksje, kan du skriv dekket samtaler i stedet for å kjøpe putter Dette gir deg en dobbel fordel. Først er det dekket samtalen tryggere enn det lange settet fordi tidsverdien er involvert. Da tidsverdien avtar, blir din korte samtale mindre verdifull og kan lukkes ut kjøpt for å lukke For å tjene andre, må du betale penger for det lange settet, men når du skriver et dekket kall, produserer det kontanter som går inn i din konto. Smart Investor Tip. Covered calls er konservative strategier i sin egen rett. Men som en del av en svinghandelsstrategi, dekket samtaler gjør enda mer fornuft fordi de er bundet til et salgsoppsett Du kan ta fortjeneste innen noen dager uten å måtte selge aksjer Denne tilnærmingen gir også penger i stedet for å bruke det. Du kan vurdere mange alternativer-tradingstrate Gies å jobbe som swing-bransjer Men strategien i seg selv er alltid basert på kortsiktige prissvingninger identifisert med spesifikke oppsettingssignaler. Swing-trading-signaler forbedrer lønnsomheten din selv når du bruker opsjoner ved utløpet. De samme fordelene som gjelder for børsnoterte aksjeopsjoner, kan brukes med lik fordel for opsjoner som handles på terminkontrakter Leveraging Your Leverage viser hvordan dette virker. Forventede strategier. Innlevert av Edward Revy 28. januar 2007 - 08 11.Alle med Forex komplekse handelsstrategier forventes denne siden å gradvis avsløre vår såkalte Forex Advanced trading strategies. These strategier vil ha en sterk bakgrunn, lyd teoretisk base og vil representere kjent for oss trading teknikker og regler brukt av erfarne Forex handelsfolk Vi skal også dele trading strategier som vi bruker i vår Forex trading praksis. Ikke glem å lese vår ansvarsfraskrivelse policy. Also husk at noen handel innebærer risiko og det er ikke noe handelssystem som er immun mot tap Din erfaring kan lett starte med en tapt handel, så før du gir opp på et system, må du sørge for at du har testet det godt. Din disiplin er og vil alltid være nøkkelen til suksess. Følg reglene strengt, hvis endret, skriv ned disse endringene og Ikke endre som du handler. Det er lovet å være en god opplevelse. Men det vil ikke være noen mirakler. Disse strategiene vil ikke være revolusjonerende Forex-strategier av alle tider eller noen Holy Grail-systemer for å bringe deg millioner, i hvert fall kan vi ikke love det Det vi kan love, er at det vil være mange ting å lære og ideer å prøve. For å oppnå dette, vil vi gjøre vårt beste. Truly din, Edward Revy og mine beste Forex strategier. Team. Advanced Forex Strategies. Aktive handelsfolk Poll - dele din live-opplevelse eller les hva andre har å si. Du kan hjelpe tusenvis til å forbedre sin handel. Copyright 2007 2016.
No comments:
Post a Comment